一號文件預(yù)期升溫 農(nóng)機等三板塊顯投資機會

編者按： 近期中央層面的會議密集釋放出有關(guān)“農(nóng)業(yè)經(jīng)營體制”的政策信號。12月4日中央政治局會議提出，要鼓勵發(fā)展新型農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營模式；據(jù)悉，相關(guān)部委近期對農(nóng)業(yè)組織化生產(chǎn)和社會化服務(wù)進(jìn)行了密集調(diào)研，未來惠農(nóng)政策或注入新內(nèi)涵。

分析人士認(rèn)為，隨著中央經(jīng)濟工作會議召開在即，明年經(jīng)濟政策令市場關(guān)注，2013年中央“一號文件”有望繼續(xù)聚焦農(nóng)業(yè)。在此預(yù)期下，農(nóng)林牧漁板塊已經(jīng)開始提前預(yù)熱，出現(xiàn)持續(xù)走強態(tài)勢。本版對農(nóng)業(yè)機械、種業(yè)、農(nóng)藥化肥等受益細(xì)分行業(yè)進(jìn)行仔細(xì)分析，挖掘其中的投資機會，以饗讀者。

農(nóng)業(yè)機械 多因素推動快速發(fā)展

我國農(nóng)業(yè)機械行業(yè)近年來穩(wěn)健增長，農(nóng)業(yè)機械化水平穩(wěn)步升高，主要農(nóng)作物生產(chǎn)全程機械化、畜牧水產(chǎn)養(yǎng)殖關(guān)鍵環(huán)節(jié)機械化水平顯著提高。此前，農(nóng)機發(fā)展“十二五”規(guī)劃提出，到2015年，農(nóng)機總動力達(dá)到10億千瓦。

分析人士表示，多因素推動農(nóng)機行業(yè)的快速發(fā)展。首先，農(nóng)民購買力提高及農(nóng)產(chǎn)品價格上漲帶來的比較收益提高均將刺激農(nóng)民的購機需求；其次，勞動力減少及勞動力成本上升加快機械替代勞動力的步伐；再次，土地流轉(zhuǎn)和農(nóng)機購機補貼政策推動行業(yè)快速成長；最后，機械工業(yè)的發(fā)展和農(nóng)機社會化服務(wù)組織健全也刺激了農(nóng)機部分需求。所以，在行業(yè)快速發(fā)展的大背景下，相關(guān)概念股也將迎來相當(dāng)大的投資機會，而近期隨著市場對“中央一號”文件的預(yù)期逐步升溫，相關(guān)概念股或?qū)⑻崆耙?/p>

統(tǒng)計顯示，昨日，農(nóng)機概念股全線飄紅，其中，大禹節(jié)水(10.06%)、一拖股份(10.06%)2股均漲停報收，而吉峰農(nóng)機(3.6%)、利歐股份(2.68%)、新界泵業(yè)(2.68%)和新研股份(1.55%)等也跑贏大盤，刺激農(nóng)業(yè)板塊整體漲幅居前。

值得注意的是，12月以來，上述個股已有所走強，一拖股份(30.03%)、新研股份(26.25%)、 吉峰農(nóng)機(24.26%)和大禹節(jié)水(18.56%)等4股區(qū)間累計漲幅超10%。

從資金面來看，大禹節(jié)水、一拖股份和利歐股份都呈現(xiàn)大單資金凈流入態(tài)勢，具體來看，昨日大禹節(jié)水大單資金凈流入金額達(dá)5099.38萬元，一拖股份大單資金凈流入4472.46萬元，利歐股份大單資金凈流入70.59萬元。

安信證券預(yù)計2013年農(nóng)機行業(yè)景氣度保持上行態(tài)勢，農(nóng)機購置補貼會延續(xù)并加大力度。2012年農(nóng)機補貼將從年初計劃的200億元增加到215億元，后期農(nóng)機購置補貼政策將持續(xù)。

中信證券認(rèn)為農(nóng)機行業(yè)處于快速發(fā)展期，未來五年將會保持15%-20%的高速增長。結(jié)合其他行業(yè)增速與估值的比較來考慮，首次給予行業(yè)“強于大市”評級。公司方面首次給予新研股份“買入”評級，建議關(guān)注利歐股份、新界泵業(yè)和大禹節(jié)水。

種業(yè) 進(jìn)入利好集中兌現(xiàn)期

一號文件“涉農(nóng)”預(yù)期開始醞釀，昨日，種業(yè)板塊集體攀升。

統(tǒng)計顯示，種業(yè)概念股全線飄紅，其中，敦煌種業(yè)(5.69%)、神農(nóng)大豐(4.25%)、北大荒(3.6%)、亞盛集團(3.29%)、萬向德農(nóng)(3.15%)、荃銀高科(2.98%)、隆平高科(1.96%)、登海種業(yè)(1.91%)等8股跑贏大盤，而走勢稍弱的豐樂種業(yè)也達(dá)到了0.99%的漲幅。

12月以來，上述個股已開始有所表現(xiàn)，相關(guān)概念股全部實現(xiàn)上漲，敦煌種業(yè)(14.44%)、神農(nóng)大豐(13.92%)、隆平高科(10.85%)和荃銀高科(10.81%)、等4股區(qū)間累計漲幅超10%。

從資金面來看，昨日有7只種業(yè)概念股實現(xiàn)資金凈流入，占比77.78%，其中，亞盛集團(6339.79萬元)、隆平高科(4623.11萬元)和北大荒(1096.82萬元)等3股大單資金凈流入超1000萬元，萬向德農(nóng)和登海種業(yè)大單資金凈流入分別達(dá)到299.71萬元和269.43萬元。

近年來，種子產(chǎn)業(yè)的發(fā)展受到高度重視。分析人士指出，此前，農(nóng)業(yè)部發(fā)布貫徹落實國務(wù)院有關(guān)“三農(nóng)”重點工作實施方案，明確多項種業(yè)扶持政策出臺的時間表，出臺包括良種繁育補貼、制種保險等扶持政策，建立種業(yè)發(fā)展基金，為“育繁推一體化”種子企業(yè)發(fā)展提供資金支持，發(fā)布《現(xiàn)代農(nóng)作物種業(yè)發(fā)展規(guī)劃(2011-2020年)》等，當(dāng)前種業(yè)政策利好將進(jìn)入集中兌現(xiàn)期。

對于行業(yè)的市場表現(xiàn)，信達(dá)證券表示，年底行業(yè)上漲概率大。一方面因為年底是農(nóng)產(chǎn)品消費的旺季，另外“中央一號文件”對市場的利多也不容小覷。繼續(xù)看好種業(yè)板塊，建議關(guān)注經(jīng)營模式變革的亞盛集團與估值偏低的北大荒等上市公司。

農(nóng)藥化肥 整合升級占先機

2013年中央“一號文件”有望繼續(xù)聚焦農(nóng)業(yè)或是中央“一號文件”連續(xù)第十年聚焦“三農(nóng)”。在預(yù)期不斷升溫之時，農(nóng)藥化肥股已悄然啟動。

統(tǒng)計顯示，在昨日可交易的農(nóng)藥化肥股中，39股實現(xiàn)上漲，占比97.5%，34股跑贏大盤，占比85%，其中，輝隆股份(10%)和江山股份(9.98%)強勢漲停，此外，瀘天化(6.06%)、魯西化工(5.85%)、金正大(5.46%)、揚農(nóng)化工(5.12%)、藍(lán)豐生化(5.08%)等5股漲幅也超5%。

12月以來，農(nóng)業(yè)化肥板塊走勢可圈可點，相關(guān)概念股無一股下跌，輝隆股份(22.43%)、 江山股份(18.59%)、揚農(nóng)化工(15.76%)、藍(lán)豐生化(13.33%)、新安股份(12.46%)、湖北宜化(12.18%)、魯西化工(12.09%)和華邦制藥(11.09%)等8股區(qū)間累計漲幅超10%。

從資金面來看，昨日有25只農(nóng)藥化肥股實現(xiàn)資金凈流入，其中，16股資金凈流入超100萬元，輝隆股份(7564.12萬元)、魯西化工(3394.91萬元)、華魯恒升(2292.56萬元)、湖北宜化(1926.29萬元)、四川美豐(861.06萬元)和新安股份(766.62萬元)等6股大單資金凈流入超500萬元。

分析人士表示，2012年“一號文件”劍指農(nóng)業(yè)科技，其中，提到“推進(jìn)農(nóng)業(yè)清潔生產(chǎn)，引導(dǎo)農(nóng)民合理使用化肥農(nóng)藥”等方面，為農(nóng)藥化肥板塊中線走強帶來機會，而明年即將出爐的“一號文件”給目前市場帶來無限遐想，業(yè)內(nèi)人士普遍預(yù)期農(nóng)藥化肥板塊又將有所表現(xiàn)。

此前，《“十二五”農(nóng)藥工業(yè)發(fā)展專項規(guī)劃》指出，到2015年，農(nóng)藥行業(yè)產(chǎn)值達(dá)2300億元，銷售收入2200億元，實現(xiàn)利潤150億元，年均增長分別達(dá)到7.7%，7.7%，9.6%。到2015年，農(nóng)藥企業(yè)數(shù)量減少30%，銷售額在20億元以上的農(nóng)藥生產(chǎn)企業(yè)20家以上。

業(yè)內(nèi)人士表示，近年來出臺的政策都對農(nóng)藥上市公司產(chǎn)生了中長期利好，特別是農(nóng)藥上市公司基本為細(xì)分農(nóng)藥產(chǎn)品龍頭，可以借力資本市場，在農(nóng)藥行業(yè)的整合和升級中占得先機，這也為二級市場股價的上漲提供了偏暖的氛圍。